散户的优势：期权场内交易策略

图书标准信息

• 作者 （美）丹·帕萨雷里
• 出版社 机械工业出版社
• 出版时间 2023-11
• 版次 1
• ISBN 9787111735441
• 定价 79.00元
• 装帧 平装
• 开本 16开
• 页数 236页
• 字数 188千字

【内容简介】

在散户的优势：期权场内交易策略中，场内交易员丹帕萨雷里打开了他通过期权交易持续获利，并终成为一名成功交易员的人生剧本。即便在的电子交易市场中，来自交易大厅的做市商也为期权交易的运行机制提供了难得的视角。
这本书展示了如何将你对做市商策略的了解转化为你的优势。同时，这本书提供强大的策略和工具，指导个人和机构投资者避落入做市商的交易陷阱，并在与做市商的交易中实现盈利。
这是一本注重实的专业书，涵盖了订单输入、预测分析和管理组合的很好战术，是交易执行的作指南。

【作者简介】

:
    丹·帕萨雷里，国际著名期权培训大师，从事期权交易20余年，丹的职业生涯开始于在芝加哥期权交易所（Chicago Board Options Exchange）的场内股票期权做市，后面也做过农产品期权和芝加哥商业交易所的场内期货。2005年，丹加入CBOE期权学院并且开始对零售交易员、经纪人、机构交易员、金融管理人员、顾问、资金管理人员和做市人员教授基础和高级期权交易的内容。丹登上了FOX商业新闻和其他类似商业电视节目（如Thestreet.com.SFO.com和CBOE Blog），除此之外，丹还是《希腊参数交易》的初版作者和《市场赢家的边界》（Market Taker‘s Edge）这部书的作者。

【目录】

序

致谢

责声明与披露

前言

章 入行的年：我学到了什么，是如何学到的1

期权基础：基本解释2

另一种开始3

股票期权合约规格5

其他期权标的资产8

清算9

信息联络9

市场数据10

小细节与大蓝图12

第2章 你我之间的区别14

赢家和输家15

专业交易者与散户16

优势分析18

期权风险管理的两种方法18

风险19

增量风险27

第3章 价差风险34

价差组合35

以期权为中心的风险和资产类别37

价差组合与做市商套利38

价差组合类别39

价差组合、价差组合名称和交易理念44

价差组合交易哲学与方46

第4章 期权的其他名词术语47

期权定价模型49

各种模型50

波动率倾斜51

波动率、倾斜和定价模型53

倾斜、斜率与希腊字母54

下班后的闲逛57

警告与启示57

第5章 交易之道59

兰德的骄傲60

世界上优选（及坏）的工作61

别人的钱62

交易之道64

第6章 了解你的敌人：做市商与市场67

期权市场是如何运转的67

电子交易77

关于做市商的更多信息79

风险与风险厌恶79

第7章 利用对做市商的了解形成优势：部分84

友好地竞争84

我们不能和睦相处吗85

零和博弈与知道为何而战86

市价单与限价单87

止损单91

第8章 利用对做市商的了解形成优势：第二部分102

依靠和如果即将成交则取消订单102

市场中间价策略105

第9章 利用对做市商的了解形成优势：第三部分119

待执行订单与市场中间价策略119

交易所之间的竞争与流动悖论122

开盘和收盘阶段的交易124

价格敏感、流动和恐惧127

0章 力量的转移：十进制、多重上市和技术如何改变游戏规则133

期权行业中的技术变化133

期权行业的功能变化135

做你自己的好时机140

1章 合成关系和专业交易者视角下的看跌期权和看涨期权差异142

看跌-看涨期权价关系式143

合成关系143

行权方式的虑147

利用合成关系进行交易148

关于合成关系你还需要知道的事情155

2章 到期交易：提高增益157

期权希腊值和期权生命周期158

后交易167

3章 以胜算为生：每笔交易中的波动率169

有直觉，赌一把169

波动率：真正的商品170

交易大厅里的策略184

4章 波动率与跨式价差组合：做市商交易185

愚蠢的赌局185

gamma剥头皮186

专业交易者的策略192

gamma空头管理194

5章 套利与利基交易：盈利如何积少成多197

理论定价198

被选中，还是大海捞针198

比价的艺术199

分散模型及其他203

利基、套利和散户204

6章 监控期权组合风险205

在不损失午餐的情况下分到你的那份馅饼205

风险限额与头寸管理206

现金与现金储备207

观察投资组合风险208

头寸的损益图209

风险阈值209

风险阈值基准211

修复不合规的投资组合216

7章 做市商与散户的共生关系219

不祥的市场接受者219

零和博弈220

波动率交易与传统的头寸交易220

做市商和市场接受者之间的共生关系222

8章 把玩数字：解释期权数据225

成交量与持仓量226

解读隐含波动率数据229

9章 来自期权宇宙中心的故事、传言和冒险232

事实上，这关乎输赢233

开着电视睡觉234

更高的高点和更低的低点234

等待游戏：为什么（有时）做场内交易员真的很无聊235

再见，欢迎来到俱乐部236