“十二五”普通高等教育本科国家级规划教材·教育部国家重点学科示范课程教材·理财系列：金融衍生工具

图书标准信息

• 作者 陈雨露、汪昌云 编
• 出版社 中国人民大学出版社
• 出版时间 2009-01
• 版次 1
• ISBN 9787300101996
• 定价 39.50元
• 装帧 平装
• 开本 16开
• 纸张 胶版纸
• 页数 483页
• 字数 567千字
• 丛书 “十二五”普通高等教育本科国家级规划教材

【内容简介】

　　《“十二五”普通高等教育本科国家级规划教材·教育部国家重点学科示范课程教材·理财系列：金融衍生工具》旨在为培育适合市场发展需要的新型金融人才提供一个基础教材。全书共分为21章，其中第1章简要介绍金融衍生工具概念及发展历史；第2章～第8章介绍远期和期货合约；第9章讨论互换或掉期合约；第10章～第21章介绍期权合约。
　　《“十二五”普通高等教育本科国家级规划教材·教育部国家重点学科示范课程教材·理财系列：金融衍生工具》的重点在于讨论衍生工具合约的定价及其在风险管理中的应用。本书是笔者结合多年来国内外高校本科教学经验为我国高等院校金融学专业本科生设计、撰写的适合经济学、金融学或财务管理专业的本科教材，也可以作为财务管理、应用数学专业高年级本科生、MBA、硕士生的基础教材或自学参考书。金融衍生工具课程的教学计划和内容可视课时情况和课程体系不同进行多种安排。

【作者简介】

　　汪昌云，1982年进入中国人民大学工业经济系学习，1986年获经济学学士学位，1989年获中国人民大学经济学硕士学位，1999年获伦敦大学金融学博士学位。1999-2005年任教于新加坡国立大学商学院。主要研究领域包括金融衍生工具，资产定价，金融风险管理，中国资本市场。自1999年以来，在国际高质量金融学期刊发表论文15篇，其中SSCI论文篇，其金融衍生工具和资产定价等研究在国际学术界有较大影响。汪昌云现任中国人民大学财政金融学院教授，博士生导师；澳门科技大学和对外经济贸易大学兼职教授；中国金融学年会常务理事；《金融学季刊》副主编。

【目录】

第1章总论
第一节金融衍生工具的概念和类型
第二节金融衍生工具市场的起源和发展
第三节金融衍生工具市场的经济功能
第四节金融衍生工具市场的主要参与者

第2章期货与远期市场
第一节期货合约及其核心条款
第二节主要国际期货市场
第二节期货头寸
第四节理解期货交易信息
第五节期货保证金与逐日盯市
第六节交割方式
第七节场外交易与远期合约

第3章期货与远期合约定价
第一节连续复利
第二节投资型资产与消费型资产
第三节卖空机制与无风险套利策略
第四节期货价格与远期价格
第五节无收益资产为标的物的期货定价
第六节收益资产为标的物的期货定价
第七节消费型资产为标的物的期货定价
第八节持有成本理论
第九节交易成本与期货定价：以黄金期货为例

第4章均衡期货价格：理论与实践
第一节>论及其数学描述
第二节证券组合论与期货价格
第三节非完全市场条件的均衡期货定价——对冲压力理论
第四节均衡期货价格理论的实践

第5章套期保值策略
第一节套期保值的深层次动因
第二节基差风险
第三节方差最小化与最优对冲比
第四节效用最大化与最优对冲
第五节现实生活中的套期保值策略
第六节风险管理与风险对冲策略：两个案例

第6章股指期货
第一节股指期货简史
第二节股指期货合约规定
第三节指数套利与程式交易
第四节对冲股票组合风险
第五节风险对冲与证券组合管理

第7章利率期货
第一节利率种类
第二节远期利率与远期利率协议
第三节长期国债期货及其定价
第四节短期国债期货及其定价
第五节欧洲美元期货及其定价
第六节债券久期与风险对冲策略

第8章外汇期货
第一节外汇远期与外汇期货
第二节外汇期货定价
第三节抛补套利
第四节远期贴水之谜
第五节外汇套期与风险管理

第9章互换合约与互换市场
第一节互换合约与互换市场
第二节利率互换
第三节利率互换合约定价
第四节外汇互换
第五节外汇互换定价
第六节其他互换合约

第10章期权与期权市场组织结构
第一节期权类型
第二节期权头寸
第三节主要期权合约
第四节期权交易与价格
第五节保证金与结算
第六节场外期权市场

第11章基本数学知识
第一节概率
第二节正态分布
第三节累积正态分布函数
第四节对数正态分布
第五节对数正态概率计算

第12章期权定价初论
第一节期权的内在价值与时间价值
第二节影响股票期权价格的因素
第三节无股利支付欧式股票期权价格区间
第四节股利对欧式股票期权价格区间的影响
第五节欧式期权的put-ll等式
第六节美式期权的提前执行
第七节美式期权价格区间
第八节美式期权的put-ll价格关系

第13章期权展期与投机策略
第一节合成证券
第二节包含股票期权与股票的交易策略
第三节期权展期交易策略
第四节复合交易策略

第14章二叉树期权定价
第一节单时段二叉树模型
第二节风险中性定价原则
第三节多时段二叉树定价
第四节二叉树与美式期权定价
第五节股利与二叉树定价
第六节股票价格分布与二叉树参数
第七节波动性估计

第15章布莱克-斯科尔斯期权定价理论
第一节股票价格分布的假设
第二节布莱克-斯科尔斯期权定价公式的假设条件
第三节布莱克-斯科尔斯期权定价公式的推导思路
第四节布莱克-斯科尔斯期权定价公式的局限性
第五节隐性波动率
第六节默顿的期权定价思路

第16章布莱克-斯科尔斯期权定价理论的应用
第一节股利与期权定价
第二节股利率与期权定价
第三节股指期权
第四节外汇期权
第五节期货期权

第17章期权的风险参数及其对冲策略
第一节期权头寸及其风险性
第二节Delt及Delt对冲策略
第三节其他风险参数及其对冲策略
第四节现实世界中的风险对冲
第五节合成期权与组合保险

第18章美式期权定价
第一节美式期权的精确定价
第二节美式期权定价的分析近似类模型
第三节美式期权定价的数值方法——二叉树模型
第四节美式期权定价的数值方法——三叉树模型
第五节美式期权定价的数值方法——有限差分法
第六节蒙特卡洛模拟

第19章现实世界中的期权价格
第一节put-ll等式的深层含义
第二节波动性微笑：外汇期权的价格表现
第三节波动性微笑：股票期权的价格表现
第四节波动性期限结构

第20章奇异期权
第一节奇异期权概览
第二节亚式期权的定价
第三节障碍期权的定价
第四节复合期权的定价
第五节回望期权的定价
第六节对冲问题

第21章公司财务政策中的期权应用
第一节债务股权与期权
第二节认股权证
第三节可转换债券
第四节薪酬期权
第五节实物期权
……