开放式基金投资能力量化研究

图书标准信息

• 作者 刘广 著
• 出版社 社会科学文献出版社
• 出版时间 2016-08
• 版次 1
• ISBN 9787509786864
• 定价 79.00元
• 装帧 平装
• 开本 16开
• 纸张 胶版纸
• 页数 220页
• 字数 177千字
• 正文语种 简体中文
• 丛书 广州大学·青年博士学术文库

【内容简介】

本书首先使用不同方法多角度揭示其投资业绩现状，并检验其业绩显著性、稳定性和持续性，从而获得一般性认识；然后尝试构建开放式基金投资能力概念和分析框架，将投资能力与投资业绩在内涵和外延上做严格区分，指出二者的区别和联系，进而对开放式基金投资能力进行详细考察，检验其显著性，并揭示交易成本和管理费用等对投资业绩的影响；最后，基于经典资产配置思想，分别从个股、行业和动态配置三个方面，初步提供提升开放式基金投资能力的途径。

【作者简介】

刘广，男，1980年出生，河南信阳人，华南理工大学管理学博士。现为广州大学经济与统计学院经济学系讲师，广州发展研究院兼职研究员。主要从事资产组合优化、资本市场效率与公司金融等方面的教学与科研工作。曾在金融行业从业多年，具有丰富的投融资实践经验。已在国内外核心期刊发表论文十余篇，主持或参加国家和省部级等各类科研项目近十项，为相关政府部门和企事业单位出具专项报告二十余份。

【目录】

第一章　导论／001

第一节　研究背景／001

第二节　研究问题与意义／006

第三节　相关概念界定／011

第四节　研究内容与方法／021

第五节　逻辑结构／024

第六节　主要创新／025

第二章　文献回顾与理论评述／027

第一节　资本市场理论起源与演进／027

第二节　投资能力研究综述／031

第三节　投资组合与资产配置／049

第四节　本章小结／054

第三章　样本选择与数据采集／055

第一节　大盘指数数据采集与分析／055

第二节　开放式基金样本选择与数据采集／058

第三节　行业样本选择与数据采集／068

第四节　股票样本选择和数据采集／073

第五节　本章小结／077

第四章　开放式基金投资能力测算与检验／078

第一节　概述／078

第二节　开放式基金投资能力的国际现状／080

第三节　我国开放式基金投资能力的统计分析／082

第四节　我国开放式基金投资能力测算及实证检验／085

第五节　本章小结／099

第五章　标准资产配置对投资能力影响的数理分析／101

第一节　概述／101

第二节　模型假设／103

第三节　不含无风险资产时标准资产配置分析／106

第四节　包含无风险资产时标准资产配置分析／113

第五节　本章小结／115

第六章　个股和行业资产配置对投资能力影响的实证研究／117

第一节　概述／117

第二节　研究设计／119

第三节　实证检验与结果分析／124

第四节　模型稳健性检验／127

第五节　本章小结／129

第七章　动态资产配置对投资能力影响的实证研究／130

第一节　概述／130

第二节　算法基本原理／132

第三节　算例及算法稳定性检验／134

第四节　动态资产配置有效性实证检验／140

第五节　本章小结／144

第八章　结论与展望／145

第一节　研究结论／145

第二节　研究展望／147

参考文献／152

附　录／171

附录1　样本基金资料汇总／171

附录2　样本基金资产配置／174

附录3　样本基金十大重仓股占比情况／179

附录4　样本基金与比较基准的业绩差异／182

附录5　个股配置能力显著性检验结果（k=1）／187

附录6　个股配置能力显著性检验结果（k=2）／191

附录7　个股配置能力显著性检验结果（k=4）／195

附录8　行业配置能力显著性检验结果（k=1）／199

附录9　行业配置能力显著性检验结果（k=2）／203

附录10　行业配置能力显著性检验结果（k=4）／207