期货交易入门与速成

廖彦，湖南大学毕业，2008年进入期货市场。任职多家期货公司，从事投资研发工作。多次获得 培训师称号，十多年的期货投资分析经验。对期货市场有着深刻的领悟，2015、2016和2017年连续三年作为指导老师参加期货日报实盘交易大赛，学员均获得优胜奖。

第1章 了解期货

1.1 期货发展历史

1.2 期货市场的主要功能

1.3 期货与股票的区别

1.4 期货的分类

1.4.1 金融期货

1.4.2 商品期货

1.4.3 期权

1.5 了解期货合约

1.5.1 股指期货合约

1.5.2 商品期货合约

1.5.3 期权合约

1.6 期货交易常识

1.6.1 双向交易

1.6.2 保证金杠杆交易

1.6.3 交易成本

1.6.4 期货术语解释

1.7 如何参与期货交易

1.7.1 了解期货交易所、期货公司

1.7.2 了解期货开户

1.7.3 了解资金安全

1.7.4 期货的银期签约流程

第2章 期货常用分析技术与指标解读

2.1 道氏理论

2.2 波浪理论

2.3 江恩理论

2.4 K线图

2.4.1 影线

2.4.2 光头光脚K线

2.4.3 乌云盖顶

2.4.4 旭日东升

2.4.5 包线组合

2.4.6 孕线组合

2.4.7 插入线

2.4.8 K线跳空

2.4.9 十字星

2.4.10 红三兵和黑三兵

2.4.11 两阳夹一阴

2.4.12 两阴夹一阳

2.4.13 上升三法和下降三法

2.4.14 希望之星和黄昏之星

2.4.15 经典的图形

2.5 均线指标

2.6 关键支撑与阻力

2.7 趋势

2.7.1 上升趋势

2.7.2 下跌趋势

2.7.3 震荡

2.7.4 回调与反弹、反转的区分

2.8 技术指标实操体会

2.8.1K线图形的可靠性分析/ 107

2.8.2均线指标可靠性分析/ 108

……

第3章期货基本面分析方法/111

第4章期货交易入门/123

第5章川货实战技巧/133

第6章期权浅谈/179

第7章期货答疑/189

1.1期货发展历史

期货的发展经历了初期发展、清理整顿和规范发展三个阶段。1988年5月，国务院决定把小麦、玉米、生猪作为期货试点品种，1990年10月12日，郑州粮食批发市场经国务院批准，以现货为基础，逐步引入期货交易机制。1992年10月，深圳有色金属期货交易所率先推出特级铝标准合约，至此，正式的期货交易开始。之后，各个期货交易所陆续成立，开始进行期货交易。期货交易发展初期，市场交易所的数量和交易品种迅速增加，开业的交易所有2300多个会员，期货经纪公司有300多家，共有七大类50多个上市交易品种。

在发展初期，由于缺乏经验等，期货市场“野蛮”生长，风险不断积累，个别期货市场的会员经纪公司主体行为不规范、大户垄断、超仓借仓、操纵市场等违规行为突出，加上透支交易，致使部分期货经纪公司重自营、轻代理，有些行为投机性强，使广大投资者蒙受了巨大的损失，严重扭曲了期货价格，不能发挥期货对现货的套期保值和价格发现功能，加大了风险控制的难度，阻碍了期货市场的正常发展。

针对这种现象，国家对期货市场进行了多次整顿，1993年11月国务院下发了《关于坚决制止期货市场盲目发展的通知》，对我国期货市场立法、监管进行了规范，遏制了期货市场无序发展的势头，但连续出现的各种“事件”表明，期货市场的发展格局依旧混乱。在这种背景下，管理层决定再次整顿期货市场，在这一阶段，国务院确定证监会全面负责期货市场统一监管，同时完善了期货行业的立法，颁布了《期货交易管理暂行条例》及与之配套的四个管理条例，确立了中国期货市场的基本法律条例，使得期货行业从此有法可依。

除了监管和立法方面，各层面的监管也进一步加强。一系列的整改措施确实使期货市场的交易行为得到规范，但由于这两次整顿时间过长，使得整个行业信心受挫，期货市场的交易规模直线下降，一度达到历史最低点。

从2000年底开始，期货市场才开始有回暖迹象，伴随期货行业协会的成立，证监会及相关机构对于市场的监管力度逐渐由清理整顿转向恢复发展。与此同时，政府也出台了一系列政策帮助推动期货市场的发展。2004年发布的“国九条”，官方首次将期货市场正式纳人我国的资本市场体系。

到目前为止，我国主要的五大期货交易所，包括郑州商品交易所、大连商品交易所、上海期货交易所、中国金融期货交易所和上海国际能源交易中心，期货品种70多个，涵盖了农产品期货、金融期货、能源化工期货和工业商品期货。如今，期货市场已经朝着有序、规范的方向发展，市场环境已焕然一新，是全球最活跃的期货市场，从业人员和参与交易者也逐年增加，期货行业大有可为。

……

本书的主要思路是帮助投资者快速了解期货并成为一名较有水平的交易者, 不至于在进入期货市场时走太多的弯路。主要内容涉及期货几个主要板块: 投机交易、套期保值、套利交易及期权交易。重点围绕投机交易, 顺便让大家掌握套期保值、套利交易及期权交易的方法, 从中发现机会。