流动性与资产定价：基于中国公司债券的研究

图书标准信息

• 作者 王晓翌 著
• 出版社 中国社会科学出版社
• 出版时间 2016-08
• 版次 1
• ISBN 9787516185247
• 定价 46.00元
• 装帧 平装
• 开本 16开
• 纸张 胶版纸
• 页数 180页
• 字数 178千字

【内容简介】

　　本书以中国公司债券的流动性问题为研究对象，重点研究了公司债券流动性对资产定价的影响。首先对流动性的有关理论进行了阐述和解释，然后又对资产定价模型和流动性资产定价模型的发展进行了回顾。在流动性和资产定价理论的基础上，重点分析了影响我国公司债券流动性的因素和流动性对资产定价的影响，最终针对我国公司债券发展存在的问题提出了政策建议。

【作者简介】

　　王晓翌，女，经济学博士，河北经贸大学金融学院教师。2012年获得东北财经大学应用经济学博士学位（金融学专业），同年获得复旦大学应用经济学博士后流动站博士后资格。主要研究方向：资本市场、固定收益证券，近年来专注于债券市场研究，尤其是对公司债券市场更是有着较为系统的研究和长期关注，发表了一系列研究成果。近年来在《金融论坛》、《中南财经政法大学学报》等杂志上公开发表学术论文10多篇，近年来主持省级课题3项、厅级课题2项，参与省、厅级课题10项。

【目录】

第一章  导论  第一节  研究背景与意义    一  研究背景    二  研究意义  第二节  研究內容和研究方法    一  研究内容    二  研究方法  第三节  创新点与不足    一  创新点    二  不足之处第二章  文献综述  第一节  国外研究综述    一  流动性水平与资产定价    二  流动性风险与资产定价  第二节  国內研究综述    一  流动性的测量    二  流动性的影响因素    三  流动性溢价  第三节  评述及未来研究趋势第三章  公司债券流动性的理论解释  第一节  公司债券流动性的界定    一  公司债券的内涵    二  流动性的内涵    三  公司债券市场的流动性  第二节  公司债券流动性的决定因素    一  市场微观结构    二  市场交易产品    三  市场参与者  第三节  公司债券流动性的度量    一  流动性的四个维度    二  价格法    三  交易量法    四  价量结合法    五  时间法    六  流动性度量方法的总结与比较  第四节  公司债券流动性风险    一  流动性风险的内涵    二  流动性风险的测度  第五节  流动性溢价理论  第六节  其他相关理论    一  交易成本理论    二  流动性偏好理论    三  利率期限结构的流动性理论第四章  资产定价相关理论  第一节  经典资产定价理论    一  马科维茨均值—方差模型    二  资本资产定价模型    三  套利定价理论    四  Fama-French三因素模型    五  期权定价模型  第二节  流动性与资产定价模型    一  Amihud-Mendelson流动性溢价模型    二  Jacoby-Fowlex-Gottesman流动性调整模型    三  Acharya-Pedersen流动性风险模型第五章  流动性影响因素分析  第一节  引言  第二节  研究设计    一  数据来源    二  变量选取    三  模型构建  第三节  实证分析    一  描述性统计    二  流动性测量    三  模型回归结果  第四节  小结第六章  流动性与资产定价  第一节  引言  第二节  研究设计    一  数据来源    二  变量选取    三  流动性测量    四  模型构建  第三节  研究假设  第四节  实证分析    一  描述性统计    二  模型回归结果    三  分组分析  第五节  小结第七章  结论与政策建议  第一节  主要结论    一  关于流动性水平的结论    二  关于流动性影响因素的结论    三  关于流动性溢价的结论  第二节  政策建议    一  关于市场微观结构的建议    二  关于市场交易产品的建议    三  关于市场参与者的建议参考文献后记