资产价格泡沫检验的理论创新及其应用研究

近十年来，资产价格泡沫检验理论已成为时间序列分析和金融计量学研究的关键领域之一。资产价格的上升，无论是由泡沫还是基本面改善所驱动，都展现出相似的时间序列特征，这大大增加了投资者和市场监管者区分快速价格上涨动因的难度。

    本书立足于资产价格序列的实际特征，对资产价格进行了重新建模和估计。通过发展一系列可操作的计量经济学检验方法，本书对现有的资产价格检验理论进行了深入的补充和拓展。

李阳琳，任职于华中科技大学经济学院，主要研究领域为金融、计量前沿理论及应用，具体研究方向包括单位根检验、非线性协整检验、资产价格泡沫检验、金融危机和风险等。

第一章  绪论

  第一节  研究背景与意义

  第二节  国内外文献综述

  第三节  研究思路和结构安排

  第四节  主要创新点

第二章  资产价格泡沫的定义及其检验的解读

  第一节  资产价格泡沫的定义与SADF泡沫检验

  第二节  Chow-DF泡沫检验

  第三节  UR泡沫检验

  第四节  GSADF泡沫检验

  第五节  本章小结

第三章  资产价格泡沫崩溃导致的危机和复苏时点的估计BIADF检验

  第一节  周期性崩溃的泡沫四阶段模型和BIADF检验

  第二节  泡沫起始、终止和市场复苏时点估计量的渐近性质

  第三节  BIADF检验和（反向）BSADF检验的有限样本性质及其比较

  第四节  金融危机何时复苏到正常市场状态——基于中美股市的分析

  第五节  本章小结

第四章  一种区分泡沫和单位根过程的新检验——DBF泡沫检验

  第一节  含局部二次趋势的单位根过程及其检验

  第二节  三种退趋势方法及其比较

  第三节  区分泡沫和单位根过程的新检验——DBF泡沫检验

  第四节  DBF泡沫检验的有限样本性质及其比较

  第五节  本章小结

第五章  时变方差下的DBF泡沫检验

  第一节  时变方差下真实突变比例已知时的DBF泡沫检验

  第二节  时变方差下真实突变比例未知时的DBF泡沫检验

  第三节  时变方差下DBF泡沫检验的有限祥本性质及其比较

  第四节  资产泡沫还是显著改善的基本面推动了股票价格快速上涨

  第五节  本章小结

第六章  结论与展望

  第一节  主要结论

  第二节  研究展望

附录

  附录一

  附录二

  附录三

参考文献

近十年来，资产价格泡沫检验理论已成为时间序列分析和金融计量学研究的关键领域之一。资产价格的上升，无论是由泡沫还是基本面改善所驱动，都展现出相似的时间序列特征，这大大增加了投资者和市场监管者区分快速价格上涨动因的难度。

    本书立足于资产价格序列的实际特征，对资产价格进行了重新建模和估计。通过发展一系列可操作的计量经济学检验方法，本书对现有的资产价格检验理论进行了深入的补充和拓展。

李阳琳，任职于华中科技大学经济学院，主要研究领域为金融、计量前沿理论及应用，具体研究方向包括单位根检验、非线性协整检验、资产价格泡沫检验、金融危机和风险等。