解密对冲基金组合基金如何承担债市风险、获取股市回报

图书标准信息

• 作者 聂军、文芳 著
• 出版社 北京大学出版社
• 出版时间 2018-11
• 版次 1
• ISBN 9787301299432
• 定价 96.00元
• 装帧 平装
• 开本 16开
• 纸张 纯质纸
• 页数 520页
• 字数 515千字

【内容简介】

　　对冲基金组合基金（FOHF）根据对市场风险因子的展望将资金投资于各种对冲基金策略而形成组合基金。长期而言，FOHF可以通过承担债市的风险而获得股市的回报，因而被誉为对冲基金这一“皇冠”上的“明珠”。随着国内对冲基金数量和策略的迅速发展，FOHF的价值正逐渐凸显。 

　　《解密对冲基金组合基金：如何承担债市风险、获取股市回报》是一部详尽的对冲基金实操指南。全书共分为两大部分：第一部分“对冲基金策略解析”，对各种常见的对冲基金策略及其历史业绩进行了详解；第二部分“对冲基金组合基金”详细介绍了运营FOHF所需要的尽职调查的“三驾马车”（投研尽职调查、运营尽职调查、风险管理尽职调查），以及如何构建和运营FOHF，如何进行风险管理。 

　　本书适合各类财富管理和资产管理之机构投资者、专业投资者和对冲基金行业的从业人员阅读，也可以作为大学本科生及研究生相关课程的参考书。

【作者简介】

　　聂军，现任凯思博投资管理（香港）有限公司董事总经理，中国绝对收益投资管理协会创始会长及现任联席会长、海外华人资产管理协会副主席、中国私募投资行业协会副会长。 

　　文芳，现任深圳市东方富海投资管理股份有限公司研究总监，中国绝对收益投资管理协会创始理事及现任常务理事，曾任《新财富》杂志社研究部主任。

【目录】

第一部分 对冲基金策略解析 

第一章 对冲基金的结构 

第一节 对冲基金的三层结构 

第二节 国内私募基金设立中PB“一角独大” 

第二章 相关基本概念 

第一节 收益率、风险和夏普比率 

第二节 跌幅、最大跌幅及痛苦指数 

第三节 做空及做空的风险 

第四节 套利 

第三章 期权简介 

第一节 什么是期权 

第二节 期权的特征和用途 

第三节 常用的期权策略 

第四节 期权对冲策略案例 

第四章 对冲基金策略概论 

第一节 对冲基金策略 

第二节 策略周期 

第五章 对冲基金策略：股市对冲基金策略 

第一节 股市多/空头策略概论 

第二节 股市多/空头策略剖析 

第三节 股市多/空头策略的回报及风险来源 

第四节 股票市场中性策略 

第五节 股票市场中性策略的回报及风险来源 

第六节 股市偏空策略 

第七节 股市偏空策略的回报及风险来源 

第六章 对冲基金策略：事件驱动策略 

第一节 概论 

第二节 并购套利策略 

第三节 并购套利策略的回报及风险来源 

第四节 特殊情形策略 

第五节 特殊情形策略的回报风险及来源 

第六节 受压资产策略 

第七节 受压资产策略的回报来源 

第八节 受压资产策略案例分析 

第九节 中国式受压资产策略 

第七章 对冲基金策略：相对价值套利策略 

第一节 概论 

第二节 可转债套利策略 

第三节 可转债套利策略的收益及风险特征 

第四节 可转债套利策略的回报及风险来源 

第五节 固定收益套利策略 

第六节 固定收益套利策略的收益及风险特征 

第七节 固定收益套利策略的回报及风险来源 

第八章 对冲基金策略：管理期货策略 

第一节 概论 

第二节 管理期货策略的收益及风险特征 

第三节 管理期货策略的回报及风险来源 

第四节 中国市场可期 

第九章 对冲基金策略：全球宏观策略 

第一节 全球宏观策略 

第二节 全球宏观策略的回报来源与风险 

第三节 全球宏观策略的风险收益特征 

第四节 案例分析 

第十章 对冲基金策略：新兴市场策略 

第一节 概论 

第二节 新兴市场策略的收益及风险特征 

第三节 新兴市场策略的回报及风险来源 

第二部分 对冲基金组合基金 

第十一章 如何构建对冲基金组合基金（FOHF） 

第一节 FOHF的前世今生 

第二节 中国市场FOHF迎来发展良机 

第三节 如何构建FOHF 

第四节 尽职调查的“三驾马车” 

第十二章 尽职调查——透彻了解对冲基金的特色 

第一节 尽职调查的目的和挑选对冲基金的四个关键词 

第二节 靠排行榜挑选基金不靠谱 

第三节 投资最终是人性的体现，兼论风格漂移 

第四节 尽职调查“三驾马车”相辅相成，缺一不可 

第十三章 投资尽职调查——发掘盈利的智慧和技能 

第一节 投资研究团队 

第二节 投资理念 

第三节 投资技能及特长 

第四节 投资流程 

第五节 其他 

第十四章 运营尽职调查——甄别潜在欺诈、识别雷区 

第一节 基金管理公司背景 

第二节 公司治理及内部监控 

第三节 基金运营团队 

第四节 基金 

第五节 第三方服务商 

第十五章 风险管理尽职调查——鉴定投资市场风险因子 

第一节 概论 

第二节 风险管理哲学和系统 

第三节 风险管理实践流程 

第四节 历史风险范畴 

第十六章 如何运营对冲基金组合基金 

第一节 产品投资指南 

第二节 自有数据库 

第三节 构建投资组合及仓位调整 

第四节 投前、投中、投后的持续监控 

第五节 风险管理 

第六节 流动性监控 

第七节 团队建设