私募股权投资：基金类型、风险与收益以及监管

图书标准信息

• 作者 道格拉斯·卡明（Douglas Cumming）、道格拉斯·卡明（Douglas Cumming） 著；孙春民、杨娜 译
• 出版社 中国金融出版社
• 出版时间 2016-05
• 版次 1
• ISBN 9787504976314
• 定价 95.00元
• 装帧 平装
• 开本 16开
• 纸张 胶版纸
• 页数 663页
• 字数 720千字
• 丛书 乾泰私募译丛

【内容简介】

　　本书通过描述研究现状来全面分析PE以更好地理解PE市场的现状。本书章节讨论了PE基金的结构和募资、被投资企业的相关PE投资结构、PE的财务收益和实际收益以及国际私募股权投资与PE市场监管。本书被整理为四个部分，每个部分论及以上领域中的一个。本书第一部分论及的是PE基金的结构和募资。本书第二部分的重点是被投资企业的相关PE投资结构。本书第三部分研究PE的财务收益和实际收益。本书第四部分分析了PE市场的国际差异，其中许多差异可归因于法律和监管因素。

【目录】

                                 第1章私募股权投资导论 

引言 

注释 

参考文献 

关于编者 

第一部分私募股权投资基金的结构和募资 

第2章私募股权投资中的机构投资——动机、策略和业绩 

引言 

机构投资：动机和行为 

结构和策略 

业绩 

私募股权投资的收益度量 

风险度量 

小结 

注释 

参考文献 

关于作者 

第3章IPO以及PE公司的其他非传统募资方法 

引言 

私募股权行业的最新趋势 

传统的募资方法 

导致PE行业发展的因素 

出了什么问题？ 

非传统的基金筹款方法 

PE公司IPOs的合理性和不合理性 

那么这些公司为什么会上市呢？ 

PE公司IPOs：业绩以及对未来的启示 

短期业绩 

长期业绩以及其对未来IPO的影响 

主权财富基金对PE投资的补充和替代 

小结 

注释 

参考文献 

关于作者 

第4章上市私募股权 

引言 

上市私募股权：定义及分类 

术语和定义 

投资方式 

融资方式 

上市私募股权的分类 

对上市私募股权的进一步实证见解 

小结 

注释 

参考文献 

关于作者 

致谢 

第二部分私募股权投资的结构 

第5章私募股权联合投资 

引言 

联合投资的动机 

分担风险 

降低风险 

获得交易流 

合作伙伴的选择 

建立和管理企业联合组织 

股权结构 

投资协议 

合同执行 

对投资对象的监督 

决策制定 

联合投资和业绩 

联合投资研究的未来 

新兴的PE主题 

注释 

参考文献 

关于作者 

第6章VC与PE基金投资组合的结构 

为什么风险资本家的投资组合结构很重要 

最优努力水平 

最优投资组合规模与利益分配规则 

实证检验 

数据来源 

汇总统计 

回归分析 

小结 

注释 

参考文献 

关于作者 

致谢 

第7章PIPE市场的崛起 

引言 

什么是PIPE？ 

PIPE发行的合同条款 

反稀释保护 

赎回权 

投资者登记权 

投资者董事会代表权 

交易／对冲限制 

公司强制转换权 

投资者买入选择权、投资者优先购买权及公司卖出选择权 

发行PIPEs的公司 

公司选择PIPE的原因 

PIPE的成本 

结束发行时的股票业绩与长期股价表现 

PIPE市场中的投资者 

配售代理的作用 

PIPE市场与SEC监管中的问题 

未来的PIPE市场 

注释 

参考文献 

关于作者 

第8章小型公共实体的私募：加拿大的经验 

引言 

加拿大的投资环境 

加拿大证券市场 

加拿大私募监管 

私募和发行人 

数据 

哪些公司发行私募？ 

产业集群 

融资策略和发行人集群 

经营业绩 

发行前业绩 

发行后业绩 

私募的收益率 

异常收益率的估计 

公众投资者的发行前收益 

公众投资者的发行后收益 

对长期业绩差异的分析 

讨论 

折价率 

以前的证据和解释 

度量与典型事实 

折价率与长期业绩 

小结 

注释 

参考文献 

关于作者 

第9章对冲基金的激进主义——向“上市后私募股权投资”融合的新趋势 

引言 

对冲基金与PE基金：市场数据及融合趋势 

PE基金与对冲基金：竞争对手或盟友？ 

对冲基金的激进投资方法 

目标公司的特点 

对冲基金如何对抗现任管理层 

持有股份、群狼战术、空洞投票权和隐藏所有权 

卡尔·伊坎对抗时代华纳的案例研究 

有关各方 

激进主义者为什么介入？ 

事件随后的发展 

事件研究分析 

小结 

注释 

参考文献 

参考网站 

关于作者 

…… 

第三部分私募股权投资的财务收益和实际收益 

第四部分国际私募股权投资与监管 

后记