企业并购全流程：实务要点与案例分析

图书标准信息

• 作者 张星 著；李可书、朱崇坤 编
• 出版社 中国法制出版社
• 出版时间 2018-07
• 版次 1
• ISBN 9787509395752
• 定价 68.00元
• 装帧 平装
• 开本 16
• 纸张 胶版纸

【内容简介】

板块一: 企业并购基础部分

 

1、企业并购基本知识：概念、分类、风险、流程 

 

2、交易方案策划：评估定价、税收筹划、付款方式与并购融资、反垄断

 

3、法律尽职调查：内容、方式、程序、重点注意问题

 

4、并购的执行：法律文件签署、股权变更程序、股权交割事宜

 

 

板块二：企业并购特别部分

 

1、上市公司的并购：法律制度综述、收购程序、重大资产重组制度

 

2、国有企业的并购：国有产权交易前程序、交易程序

 

3、外商投资企业的并购：限制、交易程序、相关法律问题

 

4、境外投资并购：概述、程序、相关问题

 

【作者简介】

朱崇坤，法学博士，北京厚大合川律师事务所合伙人。中国法学会会员、北京企业法治与发展研究会副会长兼秘书长、中国行为法学会理论研究会秘书长。

 

李可书，湖北黄冈麻城人，法学博士，北京交通大学经济管理学院应用经济学博士后，资深律师。先后毕业于吉林大学法学院、韩国国际法律经营大学、中共中央党校研究生院，分别获法学学士、法学硕士和法学博士学位。十余年法律实务经验，长期从事投资和融资（含境内外上市、企业并购重组）、股权激励、股权结构设计与公司治理方面的实务操作。社会兼职：财政部政府和社会资本合作（PPP）中心法律专家库专家，中国法理学研究会理事，中国法学会法治文化研究会理事，北京企业法治与发展研究会企业治理研究中心主任，中国民主建国会朝阳区经济专委会副秘书长，北京市律师协会金融衍生品和金融创新专委会委员，中国民主建国会朝阳区法制专委会委员

 

张星，合伙人律师，优秀公益律师，优秀党务工作者。先后毕业于中国政法大学、山西财经大学，获经济学学士、法律硕士学位。十余年律师经验，现为北京市金台律师事务所合伙人。社会兼职：北京市律师协会合同法专委会委员、北京市西城区律师协会宣传联络委员会委员，业务专长：商事法律服务（股权激励、投融资、公司日常法律事务、劳动法），尤其擅长商事诉讼及仲裁（商事合同纠纷、股权/期权纠纷、劳动争议纠纷）等。

 

【目录】

上 篇　企业并购的基础篇

 

第一章　企业并购的基本知识

 

第一节　企业并购的概念及分类

 

一、企业并购的概念

 

二、企业并购的分类

 

三、股权并购与资产并购的区别

 

第二节　企业并购的作用和风险

 

一、企业并购的作用和意义

 

案例1.2.1 雀巢收购徐福记60%的股权

 

案例1.2.2 万达收购AMC

 

案例1.2.3 欧比特并购铂亚信息

 

二、企业并购的风险

 

案例1.2.4 喜达屋争夺战

 

案例1.2.5 永大集团终止收购海科融通

 

案例1.2.6 可口可乐与汇源“分手”

 

案例1.2.7 文化差异导致并购失败

 

案例1.2.8 因信息不对称导致并购失败

 

第三节　并购的一般流程

 

一、并购的准备

 

案例1.3.1 阿里巴巴集团收购优酷土豆集团

 

二、并购的执行

 

三、并购后的整合事宜

 

案例1.3.2 人力资源整合失败案例

 

第二章　交易方案策划

 

第一节　评估定价

 

一、评估方法

 

案例2.1.1 宇通客车并购精益达案例

 

二、影响目标企业估值的因素

 

案例2.1.2 “昙花一现”的微微拼车

 

三、并购价值分析

 

第二节　税收筹划

 

一、企业并购中税收筹划的重大意义

 

二、企业并购的税收筹划应采取的措施

 

三、税收筹划所涉及的法律依据

 

四、税收筹划实例分析

 

案例2.2.1 改变重组的方式实现节税案例

 

案例2.2.2 改变并购的结构/比例等方式实现节税的案例

 

第三节　付款方式与并购融资

 

一、企业付款方式的选择

 

二、企业并购融资方式的选择

 

第四节　企业并购涉及的反垄断问题（反垄断申报与反垄断审查）

 

案例2.4.1 可口可乐公司收购汇源公司反垄断案

 

一、反垄断申报

 

二、反垄断审查

 

第五节　并购方案策划应当考虑的其他问题

 

一、劳动用工问题

 

二、知识产权问题

 

三、资源整合问题

 

案例2.5.1 并购整合失败案例：TCL与汤姆逊公司（Thomson）合资案例

 

案例2.5.2 吉利并购沃尔沃案例分析

 

第三章　法律尽职调查

 

第一节　法律尽职调查的内容

 

一、尽职调查的含义和重要性

 

案例3.1.1 卡特彼勒收购四维机电财务尽职调查不尽职——遭遇财务造假

 

案例3.1.2 尽职调查不尽职——天马精化收购案资产存在纠纷埋下隐患

 

二、尽职调查的主要内容

 

第二节　法律尽职调查的方式

 

一、提供尽职调查清单、收集文件资料

 

二、访谈

 

三、查询和函证

 

四、现场调查

 

案例3.2.1 A公司现场考察

 

五、分析和总结

 

案例3.2.2 律师尽职调查失职被证监会处罚

 

第三节　法律尽职调查的程序

 

一、与客户充分沟通，根据交易计划确定尽职调查的对象和范围

 

二、法律研究

 

三、编写法律尽职调查清单

 

四、进场调查

 

五、编写法律尽职调查报告书并出具报告

 

第四节　法律尽职调查应重点注意的问题

 

一、出资问题

 

案例3.4.1 出资问题

 

二、股权代持问题

 

案例3.4.2 股权代持问题

 

三、公司治理结构问题

 

案例3.4.3 公司治理结构问题

 

四、增资或股权转让限制的问题

 

案例3.4.4 增资或股权转让限制的问题

 

五、增资时的优先权问题

 

案例3.4.5 强制随售权问题

 

六、对赌问题

 

案例3.4.6 对赌问题

 

第四章　并购的执行

 

第一节　相关法律文件的签署

 

一、并购意向书

 

二、股权转让协议

 

三、增资协议

 

第二节　相关股权变更程序

 

一、交割

 

二、股东会表决

 

三、修改公司章程

 

四、公司变更登记

 

五、非有限责任公司的股权变更程序的特殊性

 

六、转让股权公告

 

第三节　股权交割有关事宜

 

一、股权交割的相关法律规定

 

二、股权交割应注意的问题

 

下 篇　企业并购的特别篇

 

第五章　上市公司的并购

 

第一节　我国现行上市公司并购主要法律制度综述

 

一、信息披露制度

 

案例5.1.1 赵薇夫妇被禁入市场5年

 

二、协议收购制度

 

案例5.1.2 恒大主动退出 万科股权之争尘埃落定

 

三、要约收购制度

 

案例5.1.3 莫高股份自愿部分要约收购

 

四、强制要约豁免制

 

五、反收购制度

 

六、间接收购

 

七、外资收购上市股份制度

 

第二节　上市公司收购的程序

 

一、要约收购

 

二、协议收购

 

三、间接收购

 

第三节　上市公司重大资产重组制度

 

一、上市公司重大资产重组概述

 

二、上市公司重大资产重组的程序

 

三、上市公司重大资产重组存在的主要问题

 

案例5.3.1 “股市不死鸟”郑百文

 

案例5.3.2 江苏省南通市人民检察院诉刘宝春、陈巧玲

 

内幕交易

 

案例5.3.3 中水渔业3亿元补偿无期　财务顾问国都

 

证券频曝漏洞

 

第六章　国有企业的并购

 

第一节　国有产权交易前程序

 

一、混合所有制改革

 

案例6.1.1 央企混改的经典案例

 

二、国有产权界定程序

 

三、国有资产评估程序

 

案例6.1.2 武汉冠生园改制案例

 

第二节　国有产权交易程序

 

一、交易审批程序

 

二、招拍挂与企业国有产权转让的要求

 

三、国有企业增资扩股相关法律问题

 

案例6.2.1 青海红鼎房地产有限公司与青海省国有资产投资管理有限公司、青海省产权交易市场确认合同有效纠纷案

 

第七章　外商投资企业的并购

 

第一节　外商投资企业并购的相关限制

 

一、外商投资企业并购概述

 

二、外商投资企业并购的相关限制

 

第二节　外商投资企业并购的交易程序

 

一、外商投资企业并购的审批程序

 

二、法律文件的签署

 

三、相关变更程序

 

第三节　外商投资企业并购的相关法律问题

 

一、股权结构的设计

 

二、税收问题

 

案例7.3.1 外资并购的税收案例

 

三、外资退出的问题

 

案例7.3.2 外资并购的股权回购案例

 

案例7.3.3 外资变内资案例

 

第八章　境外投资并购

 

第一节　境外投资并购概述

 

一、境外投资概述

 

二、境外投资的途径

 

第二节　境外并购的程序

 

一、境外并购的操作流程

 

二、境外并购的审批及备案程序

 

第三节　境外并购应注意的相关问题

 

一、境外并购的产业指导政策

 

二、投资保护协定

 

案例8.3.1 中国平安诉比利时王国投资仲裁案

 

三、境外并购涉及的境外法律问题