股权转让案件裁判精要

　　本书为民商事裁判精要与规范指导丛书中的一本，丛以股权转让案件涉及的基本理论为铺垫，辅以典型疑难案例，以审判实践中存在的重点、疑难、新型问题为切入点，重点阐明法律适用，包括审判依据、审判价值取向、司法创新和突破等内容，同时阐明案件的审理方法与技巧，使本书能够解决审判实践中所遇到的重点、疑难、新型问题。内容深度与广度结合，普及与提高兼顾；文字简明，说理透彻；能够切实指导实务人士办理此类案件。

　　禹海波，北京大学法律硕士，2011年至今在北京市中级人民法院、北京市第三中级人民法院从事民商事审判工作，现为北京市第三中级人民法院助理审判员。累计参与审理民商事案件近2000件，主持、参与了多项涉商事审判调研课题，多次在不同场合讲授公司、股权等课程内容，具有较丰富的民商事司法实务经验。

章股权转让合同的效力判定
一、国有股权转让合同效力问题
典型案例1未经审批的国有股权转让的效力——陈某与红塔有限公司股权转让纠纷案
典型案例2地方性法规的限制性规定对国有股权转让效力的影响——津海达公司与福浩公司股权转让纠纷案
典型案例3未进场交易的国有股权转让的效力——巴菲特公司诉自来水公司股权转让纠纷案
典型案例4未经评估的国有股权转让合同的效力——汽贸公司、汽修厂与物资集团、环成公司等侵权纠纷申请再审案
二、外资审批制度改革对未经审批的外资企业股权转让合同效力认定的影响
典型案例5吉美公司与鹰城集团等股权转让纠纷案
三、旨在转让土地使用权或矿业权的股权转让协议的效力
典型案例6旨在转让土地使用权的股权转让协议的效力——金长润公司、兴嘉公司与泰邦公司、兴荣公司等股权转让纠纷案
典型案例7旨在转让矿业权的股权转让协议的效力——圣火矿业公司、淮北房地产公司、涡阳房地产公司与大宗公司、宗某股权转让纠纷案
四、股东之间转让股权，公司担保行为的效力
典型案例8夏某某与潘某某、盛达公司、盛丰公司股权转让纠纷案
五、发起人在限售期内签订的股份转让协议的效力
典型案例9张某诉王某股权转让合同纠纷案
六、股份公司的股份转让未在依法设立的证券交易场所进行，是否导致转让行为无效
典型案例10陈某与毛某股权转让纠纷案
七、关联交易或自我交易的认定及对股权转让合同效力的影响
典型案例11股权转让是否属于关联交易及关联交易对合同效力的影响——玉清公司与尚志公司股权转让纠纷案
典型案例12公司高管违反自我交易禁止规则与公司进行股权交易行为的效力——宋某与恒远公司、高某股权转让纠纷案
八、违反章程限制性规定的股权转让协议的效力
典型案例13程某等与余某股权转让纠纷案
九、瑕疵出资股权转让行为的效力
典型案例14郝某与安某股权转让纠纷案
十、夫妻一方转让夫妻共有股权的效力
典型案例15夫妻一方转让共有的股权，其效力应综合案件事实予以认定——彭某与梁某、王某、金海岸公司股权转让侵权纠纷案
典型案例16夫妻一方擅自转让夫妻共有股权，受让人不属于善意第三人，该股权转让协议无效——张某某与信东公司、陈某宁股权转让纠纷案
典型案例17夫妻一方以代持为由无偿转让股权的效力认定——余某与罗某股权转让纠纷案
十一、名义股东或隐名股东转让股权的效力
（一）隐名股东及名义股东的法律地位
（二）名义股东未经实际出资人同意向第三人转让股权的效力
（三）隐名股东直接向第三人转让股权的效力
典型案例18名义股东转让股权的效力——崔某某、俞某某与荣耀公司、燕某、孙某某等人股权转让纠纷案
典型案例19隐名股东转让股权的效力——徐某1与韩某、徐某2股权转让纠纷案
典型案例20企业工会代持的职工股东是否具有股东身份——房开公司与韩某股权转让纠纷案
典型案例21股权转让方不具有公司股东资格的股权转让协议的效力——弘同公司与冯某股权转让纠纷案
十二、股权转让协议中处分公司资产约定的效力
典型案例22方某与甘某股权转让纠纷案
十三、公司盖章的情况下，法定代表人签字的真伪对股权转让合同效力的影响
典型案例23今世福公司与国开公司股权转让纠纷案
十四、第三方能否以股权转让合同损害其购回权为由主张合同无效
典型案例24天津鑫茂公司与甘肃汇能公司、酒泉汇能公司股权转让纠纷案
十五、是否经过民主议定程序对村委会转让股权行为效力的影响
典型案例25肖某与上河溪村村委会股权转让纠纷案
十六、公司被吊销营业执照期间实施的股权转让行为是否有效
典型案例26苏某等与新柳商业城、新柳集团公司股权转让纠纷案
十七、合同义务与附生效条件股权转让合同中的条件
典型案例27林某与王某等股权转让纠纷案
十八、股权转让纠纷中“对赌条款”的性质及法律效力
（一）对赌条款的内涵
（二）对赌条款的类型及对赌方式
（三）对赌条款的性质
（四）对赌条款的效力
典型案例28吴某、范某与远大医药公司、天津晶明公司股权转让纠纷案
第二章股权转让与其他民事法律行为的区别
一、股权转让还是民间借贷
典型案例1朱某等与刘某股权转让纠纷案
二、股权的无偿转让是否属于股权赠与
典型案例2陈某与晏某、中通公司股权转让纠纷案
三、股权转让还是股权收益权转让
典型案例3张某与南阳鑫源公司股权转让纠纷案
四、股权转让和资产转让的区别
典型案例4宋某、冯某与许某、郭某等三人股权转让纠纷案
五、名为股权转让实为让与担保合同的效力
（一）股权转让还是股权让与担保的认定
（二）股权让与担保的效力问题
（三）股权让与担保权的实现
典型案例5顾某与陈某、弘润公司股权转让纠纷案
六、股权转让还是增资扩股
典型案例6许某与曹某1股权转让纠纷案
七、股权转让合同中债务加入与保证的区别
典型案例7季某1与季某2股权转让纠纷案
八、“名股实债”的认定及回购条款的效力
（一）“名股实债”的含义及其产生的背景
（二）名股实债的类型
（三）名股实债的认定
（四）回购条款的效力
典型案例8联大集团与安徽高速股权转让纠纷案
九、以股权转让为主要内容的股东会决议与股权转让协议的关系
典型案例9郭某与天生林艺公司合同纠纷案
第三章股权转让合同的履行
一、股权出让方的交付义务
典型案例1股权转让中的交付义务与变更登记义务的主体——吴某与徐某、刘某股权转让纠纷案
典型案例2股权登记的对抗效力——申银万国与国宏公司财产权属
纠纷案
典型案例3未办理工商变更登记，如何认定股权是否已交付——毛某1与宗某股权转让纠纷案
典型案例4隐名股东转让股权时的交付标准——陈某、尚某股权转让纠纷案
典型案例5记名股票的转让方式及是否交付的认定——风险投公司与新世纪公司、翔宇公司股权转让纠纷案
二、股权受让方的付款义务
典型案例6股权转让协议未约定转让价款或约定不明，受让方是否需承担付款义务——马某与李某股权转让纠纷案
典型案例7股权转让款支付条件是否成就的认定——陈某、何某与贾某股权转让纠纷案
典型案例8不确定付款期限的确定规则——吴某、李某与梁某、宋某等股权转让纠纷案
典型案例9受让方能否以出让方未履行移交资料等义务抗辩股权转让款的支付——新龙达公司与鑫联鑫公司等股权转让纠纷再审案
典型案例10股权受让方能否以其为代持人为由不履行付款义务——永彬公司与绿能公司股权转让纠纷案
典型案例11向法定代表人支付的股权转让款能否认定为是出让方公司收取——张某与鼎鑫公司股权转让纠纷案
三、目标公司在股权转让合同履行过程中的义务
（一）有限公司股权变更记载和变更登记义务主体是公司
（二）股权转让双方当事人的协助义务
（三）公司有权拒绝履行变更登记义务的情况
典型案例12股东之间的股权转让合同违反公司章程限制性规定，受让方要求公司履行注销、签发出资证明书等义务能否得到支持——李某与国旅公司股权转让纠纷案
四、股权转让合同中的附随义务
典型案例13股权转让合同中附随义务的确定——康正公司与天人公司等股权转让纠纷案
典型案例14股权转让合同中违反附随义务的法律后果——万道公司与古音公司股权转让纠纷案
五、股权转让中意思表示的认定
（一）意思表示的构成要素
（二）股权转让中，如何认定当事人的真实意思表示
典型案例15合同当事人是否具有真实股权转让意思表示的认定——胡某与华某股权转让纠纷案
典型案例16股权转让系履行离婚协议内容的具体行为，不属于股权转让法律关系——张某与宁某艳股权转让纠纷案
典型案例17当事人就同一股权转让事项签订有价款不同的两份协议，如何认定哪一份协议是双方的真实意思表示——鲁兴公司与兴迪尔公司股权转让纠纷案
典型案例18一方当事人在另案中作为证据提交的股权转让协议，能否在本案中作为认定事实的证据——蒙一堂公司、赵某与周某等股权转让纠纷案
典型案例19股权转让是无偿转让还是有偿转让的认定——贾某与麻某股权转让纠纷案
六、一股二卖及股权转让中的善意取得
典型案例20一股二卖的情况下，如何确定股权的归属——纵横置业公司与马鞍山兴海公司、储某某等人股权转让纠纷案
典型案例21冒名转让股权下的股权归属——和顺公司、袁某与何某股权转让纠纷案
七、股权转让中的预约合同及本约合同
（一）预约合同的概念
（二）预约合同与本合同的区别
典型案例22《框架协议》属于预约合同还是本约合同——金鲁班公司与向阳山公司等股权转让纠纷案
典型案例23《股东协议》属于股权转让意向书还是正式协议——科宏公司与刘某股权转让纠纷案
八、“补充协议”的性质及对股权转让协议履行的影响
典型案例24中胜公司与神通公司股权转让纠纷案
九、股权转让中的公司法人人格否认
（一）公司法人人格否认规则的构成要件
（二）公司法人人格否认规则在司法认定中的具体标准
（三）司法裁判在否认公司法人人格时采谨慎态度
典型案例25昆明东聚公司与云南官房土地公司、昆明空港管委会股权转让纠纷案
十、股权转让中不安抗辩权的行使
（一）不安抗辩权的内涵
（二）不安抗辩权与《合同法》中因预期违约解除合同的比较
典型案例26钱某、陶某与龚某1股权转让纠纷案
十一、股权转让方的如实告知义务
（一）出让方如实告知义务的内涵
（二）违反如实告知义务的法律后果
典型案例27黄某与张某股权转让纠纷案
十二、股权转让合同中履约保证金的性质及功能
典型案例28中胜公司与神通公司股权转让纠纷案
十三、数名股东整体转让股权与分别转让股权的不同法律后果
典型案例29分别转让的，各股权转让法律关系相互独立——吴某与高某股权转让纠纷案
典型案例30共同转让股权的，应共同承担合同责任——瞿某等与海峰公司、宋某股权转让纠纷案
十四、除了股权转让款，受让人还欠付其他债务，如何认定已付款项的抵充顺序
典型案例31丁某1与李某股权转让纠纷案
第四章股权转让合同的解除与撤销
一、股权转让中根本违约的认定标准
（一）根本违约的认定标准
（二）股权转让中根本违约的认定标准
典型案例1未办理股权工商变更登记是否属于出让方根本违约——科宏公司与刘某股权转让纠纷案
典型案例2迟延支付部分股权转让款是否导致股权转让合同目的不能实现——绿洲公司与锐鸿公司等股权转让纠纷案
典型案例3股权转让完成后原股东转移公司主要生产设备，能否认定为股权转让合同目的不能实现——代某与夏某、谭某股权转让纠纷案
二、股权转让合同能否部分解除
典型案例4吴某某等与黄某某股权转让纠纷案
三、分期付款股权转让合同解除权的特殊性
典型案例5汤某诉周某股权转让纠纷案
四、股权转让合同解除权的消灭
典型案例6股权转让合同中，出让方怠于行使解除权的认定及法律后果——董某与某养殖场股权转让纠纷案
典型案例7解除权成就后，双方重新签订协议，并继续履行合同，解除权是否消灭——张某、李某等与博晟公司股权转让纠纷案
五、通知解除的认定
典型案例8新瑞安公司与李某某股权转让纠纷案
六、股权转让合同中的欺诈
（一）股权转让合同中欺诈的构成要件
（二）股权转让合同中构成欺诈的法律后果
典型案例9出让方未告知受让方股权在转让之前已经办理了质押登记，属于隐瞒重大事实的行为——于某与闫某等股权转让纠纷案
典型案例10股权出让方隐瞒目标公司主营业务不能继续经营的事实，是否构成欺诈——程某与王某股权转让纠纷案
典型案例11出让方未如实告知目标公司资不抵债的事实，是否构成欺诈——侯某、张某与王某股权转让纠纷案
七、所附条件不能成就时，是否导致股权转让合同显失公平
典型案例12陈某与张某股权转让纠纷案
第五章股东优先购买权
一、损害股东优先购买权的股权转让协议的效力
典型案例1桂某与陈某股权转让纠纷案
二、股东优先购买权能否部分行使
典型案例2环益公司与陈某某股权转让纠纷案
三、股东优先购买权的行使
典型案例3优先购买权受到侵害的股东应如何行使优先购买——李某与祝某等股权转让纠纷案
典型案例4在产权交易所转让股权的如何行使优先购买权——中静公司诉电力公司等股权转让纠纷案
四、股权赠与、继承、互易、划拨等情形下，其他股东能否行使优先购买权
典型案例5鑫茂公司与甘肃汇能公司等股权转让纠纷案
第六章股权转让合同的责任承担
一、股权转让合同的违约责任
（一）违约行为的类型
（二）违约责任的形式
典型案例1股权转让合同中违约金是否过高的认定标准——富春置业公司与金易投资公司股权转让纠纷案
典型案例2股权转让合同中违约金与损害赔偿能否并用——马某、程某与宏铭公司股权转让纠纷案
典型案例3股权受让人未按合同约定履行举牌义务致使合同不能履行，如何计算守约方的可得利益损失——康佳集团、壹视界公司与顺威公司股权转让纠纷案
典型案例4违约方不能因其违约行为而获益——上海锐利公司与袁某某、三协公司股权转让纠纷案
二、股权转让合同无效、被撤销或解除后的法律责任
（一）股权转让合同中的恢复原状
（二）股权转让合同无效、被撤销或解除后的赔偿损失
典型案例5股权转让协议无效，但股权返还已不可能，如何认定折价补充数额及应赔偿的损失——宗宗公司与李某股权转让纠纷案
典型案例6股权转让合同被确认无效后，股权受让方认购的新股是否应返还——宋某与恒远公司、高某股权转让纠纷案
典型案例7其他股东行使优先购买权致股权转让协议终止履行后的责任承担——新奥特集团诉华融公司股权转让合同纠纷案
典型案例8股权转让合同解除后，出让方垫付的工人工资由谁承担——孙某与钱某股权转让纠纷案
三、违反报批义务致股权转让合同未生效的损害赔偿
（一）报批义务的内容
（二）报批义务的性质
（三）报批义务的可诉性
（四）违反报批义务的后果
典型案例9标榜公司与鞍山财政局等股权转让纠纷案
典型案例10公司为股东之间的股权转让提供担保的合同被确认无效后的责任承担——立信公司与恒博公司、彭某等股权转让纠纷案
第七章股权转让纠纷中的程序问题
典型案例1基于股权转让形成的欠款能否以民间借贷案由主张——蒙某与科兴继蒙公司民间借贷纠纷案
典型案例2受让人知晓出让人系受托处理的实际权利人的股权，实际权力人能否作为原告直接向受让人提起诉讼——立信公司与恒博公司等股权转让纠纷案
典型案例3股份合作制企业职工个人股份的转让应适用特别的法律规范——杨某与沈某、建机公司股权转让纠纷案
典型案例4《民法总则》实施前诉讼时效已届满，能否适用《民法总则》关于三年诉讼时效的规定——郑某与陈某、黄某股权转让纠纷案
典型案例5股权转让纠纷是否适用《民事诉讼法》第26条关于公司诉讼管辖的规定——万佳置业与王某、刘某1等股权转让纠纷管辖权异议案
典型案例6股权转让纠纷中合同履行地的确定——红楼公司与新亚洲公司股权转让纠纷管辖权异议案
典型案例7股权转让纠纷案件审理过程中，“刑民交叉”问题的程序处理——创世纪公司与周某股权转让纠纷案
典型案例8涉外股权转让合同中管辖权条款是否属于排他性管辖协议的认定——王某、天九公司与农产品公司、白沙洲公司股权转让纠纷案及徐某与张某股权转让纠纷案

　　本书为民商事裁判精要与规范指导丛书中的一本，丛以股权转让案件涉及的基本理论为铺垫，辅以典型疑难案例，以审判实践中存在的重点、疑难、新型问题为切入点，重点阐明法律适用，包括审判依据、审判价值取向、司法创新和突破等内容，同时阐明案件的审理方法与技巧，使本书能够解决审判实践中所遇到的重点、疑难、新型问题。内容深度与广度结合，普及与提高兼顾；文字简明，说理透彻；能够切实指导实务人士办理此类案件。

　　禹海波，北京大学法律硕士，2011年至今在北京市中级人民法院、北京市第三中级人民法院从事民商事审判工作，现为北京市第三中级人民法院助理审判员。累计参与审理民商事案件近2000件，主持、参与了多项涉商事审判调研课题，多次在不同场合讲授公司、股权等课程内容，具有较丰富的民商事司法实务经验。