投资理财概论

随着经济的快速发展，我国居民的收入不断增长，财富不断得到积累。与此同时，日益丰富的投资工具逐渐改变了社会大众的理财观念，人们已不再满足于传统的银行存款等理财方式，而将目光转向了股票、债券、基金、互联网金融等新兴投资领域。但每种投资都是风险与收益并存的，这就对大众的投资理财能力提出了较高的要求。尽管当前居民的投资理财热潮持续高涨，但是理财能力表现出参差不齐的态势。因此，本书在编写时致力于为高校培养应用型人才，既注重介绍相关理论知识，又注重实用性与可操作性，为选择投资策略提供指导建议。

本教程针对当代投资理财的基本概念、重要理论框架和配套案例进行了全面、系统的呈示、解读和评述。在内容编排上，力求客观、原本地呈现投资理财的精髓；在题材甄选上，力求做到理论与实践并重、经典与潮流共析；在写作手法上，紧密融合重要知识点与现实世界中的理财案例。

本教程分为13章，分别从家庭理财、股票、债券投资、基金投资、货币市场理财工具、外汇投资、银行理财、保险理财、房地产投资、信托投资、黄金投资、金融衍生品投资、互联网金融投资等方面详细分析各类投资特点和风险控制。各章节有机结合，使学生既能掌握基本理论和方法，又能灵活运用所学知识，较好地体现了时代发展对学生的新要求。

具体内容如下：第1章重点介绍了家庭理财的相关概念和理论，对比各种理财工具并分析家庭投资时应考虑的因素；第2章对股票进行详细的介绍，并系统考虑了投资股票时买卖时机的选择策略；第3章主要阐述了债券相关知识，包括政府债券、公司债券、资产证券化产品、货币市场工具和国际债券等，并提供了个人债权投资策略的参考；第4章分别从发展历程、基金分类、投资技巧和风险控制几个方面介绍了证券投资基金；第5章围绕货币市场的运作、计算、工具展开研究与讨论；第6章集中介绍了外汇相关知识，包括外汇交易术语、汇率走势、投资策略等内容；第7章以理财产品的分类、风险等知识为基础，着重讲解了银行理财产品，并且对投资策略进行了介绍；第8章对保险理财的需求进行梳理，并分析了投资保险的需求；第9章介绍了房地产业的发展历程，对影响房地产投资的因素进行系统的讨论；第10章主要从信托机构及其管理、信托业务及其操作流程展开叙述；第11章对黄金投资交易所进行了介绍，并提出了黄金投资策略和风险管理等建议；第12章围绕期货及衍生品展开讨论，介绍了金融衍生品的交易所及投资交易；第13章聚焦于互联网金融投资，介绍了互联网货币、金融中介平台和第三方支付模式。

本教程不仅适用于工商管理相关专业本科生的课堂教学，对相关领域的企业管理者及投资理财相关领域的人士也有较现实的参考价值。通过理论与案例的结合，能够加深对相关知识的理解，便于教师教学和学生学习。我们衷心希望在本书编写工作中所做的努力，有利于帮助更多的学生掌握这门系统性、理论性和艺术性高度统一的课程，并在企业实践中发挥作用。

本教程编写是在南京师范大学金陵女子学院赵自强教授和南京工程管理学院经济管理系刘融博士的主持下完成的。该书的完成也得到了南京师范大学研究生的支持，研究生李永奇、刘明珠、曹丽媛、郑郁佳、华爽、何雅茹、朱婕、张爱悦、单一鸣、卢宇健、程悦莹、仇慧雯参与了本教程的编辑、处理工作，在此表示衷心感谢。赵自强教授和刘融博士负责*后的审核和统稿工作。

由于水平有限，不当之处在所难免，欢迎广大读者批评指正。

本教程针对当代投资理财的基本概念、重要理论框架和配套案例进行了全面、系统的呈示、解读和评述。在内容编排上，力求客观、原本地呈现投资理财的精髓；在题材甄选上，力求做到理论与实践并重、经典与潮流共析；在写作手法上，紧密融合重要知识点与现实世界中的理财案例。 本教程分为13章，分别从家庭理财、股票、债券投资、基金投资、货币市场理财工具、外汇投资、银行理财、保险理财、房地产投资、信托投资、黄金投资、金融衍生品投资、互联网金融投资等方面详细分析各类投资特点和风险控制。各章节有机结合，使学生既能掌握基本理论和方法，又能灵活运用所学知识，较好地体现了时代发展对学生的新要求。 本教程不仅适用于工商管理相关专业本科生的课堂教学，对相关领域的企业管理者及投资理财相关领域的人士也有较现实的参考价值。

赵自强，教授，管理学博士，英国杜伦大学高级访问学者，2003年评为南京师范大学优秀中青年骨干教师。2007年-2010年担任南京师范大学会计与财务管理系副主任和主任，自2008年起担任南京师范大学管理科学与工程-财务工程方向的硕士研究生导师，同时担任多家公司的财务顾问。2015年起担任南京师范大学会计专业硕士生导师。2016年起担任南京师范大学校学位委员会委员。

第1章 家庭理财 1

1.1 家庭理财的基本概念 1

1.1.1 家庭理财的概念 1

1.1.2 家庭理财的分类 2

1.1.3 家庭理财的必要性 3

1.2 家庭理财的现状 4

1.2.1 国外家庭理财现状 4

1.2.2 国内家庭理财现状 6

1.3 家庭理财的风险分析 6

1.3.1 风险管理的概念 6

1.3.2 风险管理的考虑因素 7

1.3.3 风险管理的办法 7

1.4 家庭理财的技巧 8

1.4.1 家庭理财的误区 8

1.4.2 家庭理财的要素 9

1.4.3 家庭理财的步骤 10

1.5 家庭理财的策略建议 12

1.5.1 家庭理财的建议 12

1.5.2 家庭理财的策略 13

第2章 股票 17

2.1 股票概述 17

2.1.1 股票的起源 17

2.1.2 股票的概念和基本特征 18

2.1.3 股票的种类 19

2.1.4 股票投资收益 19

2.1.5 股票价格指数 20

2.2 股票投资分析 20

2.2.1 基本面分析 20

2.2.2 技术分析 26

2.3 股票投资的操作程序 30

2.3.1 证券经纪关系的确立 30

2.3.2 开户 30

2.3.3 开立证券账户的程序 31

2.3.4 竞价成交 31

2.3.5 清算与交割、交收 32

2.3.6 股权过户 33

2.4 股票投资的策略与技巧 34

2.4.1 股票选择的策略与技巧 34

2.4.2 股票买卖时机选择的策略与技巧 35

第3章 债券投资 36

3.1 债券投资基础 36

3.1.1 债券基本知识 36

3.1.2 债券的种类 38

3.2 债券市场与债券交易 40

3.2.1 债券发行市场 40

3.2.2 债券流通市场 42

3.2.3 债券的交易 42

3.3 债券投资策略和风险防范 44

3.3.1 债券的风险 44

3.3.2 消极的债券投资策略 46

3.3.3 积极的债券投资策略 49

3.3.4 债券投资原则 52

第4章 基金投资 53

4.1 证券投资基金的有关概念 54

4.1.1 证券投资基金的概念 54

4.1.2 证券投资基金的特点 54

4.2 证券投资基金分类概述 55

4.2.1 按投资对象分类 55

4.2.2 按投资目标分类 56

4.2.3 按基金是否可增加或赎回分类 56

4.2.4 按资金来源和用途分类 56

4.2.5 特殊类型基金 57

4.3 证券投资基金的技巧 57

4.3.1 股票基金投资技巧 57

4.3.2 债券基金投资技巧 59

4.3.3 货币基金投资技巧 61

4.3.4 混合基金投资技巧 64

4.4 基金风险控制 65

4.4.1 基金投资的三大风险 65

4.4.2 如何衡量基金的风险 67

4.4.3 基金投资的风险防范 68

第5章 货币市场理财工具 71

5.1 货币市场运作概述 71

5.1.1 货币市场的基本内容 71

5.1.2 货币市场运作的构成要素 72

5.1.3 货币市场功能分析 76

5.2 货币市场计算 77

5.2.1 日算规则 77

5.2.2 贴现工具 77

5.2.3 到期付息的票据 78

第6章 外汇投资 79

6.1 外汇基本知识 80

6.1.1 外汇 80

6.1.2 汇率 81

6.1.3 外汇市场 82

6.1.4 外汇交易的主要种类 83

6.2 外汇交易术语 88

6.2.1 货币对 88

6.2.2 做多和做空 89

6.2.3 交易规模：手 89

6.2.4 保证金和杠杆 90

6.2.5 对冲 90

6.3 基本面分析 91

6.3.1 经济学基础 91

6.3.2 全球银行的利率 91

6.3.3 市场情绪的风险偏好 92

6.3.4 预测未来的指示器：经济指标 93

6.4 外汇投资理财的基本策略 94

第7章 银行理财 96

7.1 银行理财产品的起源与发展 96

7.1.1 个人理财业务及银行理财产品的概念 96

7.1.2 我国银行理财业务的发展 97

7.2 银行理财产品的分类与构造 97

7.2.1 按风险属性分类 97

7.2.2 其他分类 98

7.2.3 单一性产品构造和结构性产品构造 98

7.3 银行理财产品的风险 101

7.3.1 信用风险 101

7.3.2 市场风险 102

7.3.3 流动性风险 103

7.3.4 再投资风险 104

7.4 银行理财产品的投资选择 104

7.4.1 保证收益理财产品和非保证收益理财产品的选择 104

7.4.2 单一性产品和结构性产品的选择 107

7.4.3 货币市场类、资本市场类和产业投资类产品的选择 110

第8章 保险理财 115

8.1 保险理财概述 115

8.1.1 保险理财概念 115

8.1.2 保险理财的特点 116

8.1.3 保险理财的原则 116

8.1.4 保险理财的基本步骤 117

8.2 保险需求分析 119

8.2.1 生涯规划与保险需求 119

8.2.2 保险需求的计算 120

8.3 保险理财的误区和策略 121

8.3.1 保险理财的七大误区 121

8.3.2 保险理财策略 122

第9章 房地产投资 124

9.1 房地产投资的基本概念 124

9.1.1 房地产投资的概念 124

9.1.2 房地产投资的特征 125

9.2 房地产价格及其影响因素 126

9.2.1 房地产价格 126

9.2.2 影响房地产价格的内部因素 127

9.2.3 影响房地产价格的外部因素 128

9.3 房地产投资的风险分析 128

9.3.1 房地产投资面临的风险种类 128

9.3.2 风险产生的因素分析 129

9.3.3 风险的防范措施 131

第10章 信托投资 132

10.1 信托的基本知识 132

10.1.1 信托的概念 132

10.1.2 信托的职能与作用 133

10.1.3 信托基本原理 134

10.2 信用委托机构 136

10.2.1 信托机构及其管理 136

10.2.2 信托公司业务风险防控 138

10.3 信托投资理财的操作与技巧 141

10.3.1 信托投资的操作方法 141

10.3.2 信托投资理财的技巧 143

第11章 黄金投资 145

11.1 黄金投资入门 145

11.1.1 黄金投资品种 145

11.1.2 国际黄金市场参与者 146

11.1.3 黄金投资与其他投资的区别 147

11.2 黄金投资分析 147

11.2.1 黄金投资基本面分析 147

11.2.2 黄金投资技术面分析 150

11.3 黄金投资策略和风险控制 153

11.3.1 黄金市场的投资风险 153

11.3.2 黄金投资的风险控制 153

第12章 金融衍生品投资 156

12.1 金融衍生品投资入门 157

12.1.1 期货及相关衍生品 157

12.1.2 期货及衍生品市场的形成与发展 158

12.1.3 中国期货及衍生品市场发展概况 160

12.2 金融衍生品交易所与投资者 160

12.2.1 期货交易所 160

12.2.2 结算机构 161

12.2.3 其他中介与服务机构 161

12.2.4 期货交易投资者 162

12.3 金融衍生品投资交易 162

12.3.1 期货 162

12.3.2 期权 167

12.3.3 套期保值 168

12.3.4 期货投机与套利交易 170

12.3.5 利率期货及衍生品 172

12.4 金融衍生品投资分析 173

12.4.1 基本分析法 173

12.4.2 计量分析法 174

第13章 互联网金融投资 175

13.1 互联网金融发展概述 175

13.1.1 互联网金融的发展历程 175

13.1.2 互联网金融的概念内涵 176

13.1.3 互联网创新发展趋势 177

13.2 新的货币——互联网货币 178

13.3 新的金融中介或机构 180

13.3.1 P2P网络借贷 180

13.3.2 众筹融资 184

13.3.3 互联网理财、互联网保险与互联网证券 185

参考文献 187

（1）通过理论与案例的结合，深入浅出，能够加深对相关知识的理解，还能通过案例培养实践能力，便于教师教学和学生学习。
（2）在内容上，体现了投资理财的精髓；在题材上，理论与实践并重、经典与潮流共析；在写作手法上，紧密融合重要知识点与现实世界中的理财案例。