算法交易:制胜策略与原理
正版新书 新华官方库房直发 可开电子发票
￥ 30.38 6.2折 ￥ 49 全新
库存38件
作者(美)欧内斯特·陈(Ernest P.Chan) 著;高闻酉,黄蕊 译
出版社机械工业出版社
ISBN9787111556923
出版时间2017-01
版次1
装帧平装
开本16开
纸张胶版纸
页数213页
定价49元
货号SC:9787111556923
上书时间2024-12-24
商品详情
- 品相描述：全新
- 全新正版 提供发票
- 商品描述
-
作者简介:
欧内斯特·陈（Ernest P.Chan），是开发统计模型及交易系统的专家，现任QTS资本管理有限公司基金经理，负责管理对冲基金及私人客户账户。他自1997年起曾先后为多家投资银行（摩根斯坦利、瑞士信贷、Maple）及对冲基金（枫树岭、千禧年合伙公司、MANE）工作。陈从康奈尔大学获得物理学博士学位，在进入金融行业前曾是IBM人类语言学技术组织的成员。他曾与人合伙在芝加哥创办了投资公司——EXP资本管理有限公司，并担任要职。陈撰写出版了《量化投资：如何创立你自己的算法交易业务》（Wiley出版社）等。
精彩内容:
本书所涉及的是一个适用于散户和机构交易者的、实用型的交易算法及相关策略，但它并不是一个在金融理论方面的学术专著。相反，我希望可以告诉读者的是：我是将一些在过去几十年里最有用的金融研究、见解与相应的思考相结合，而且，实际利用这些理论进行现实的交易工作。
因为在本书当中，交易策略处于一个中心的位置，所以，我们将广泛地涵盖这些交易策略，它们大致可分为：均值回归系列和动量系列。我们将为每一类策略所相关的交易制定相应的技术标准，而同样重要的是，我们要探寻交易策略运行的基本原理。同时，所有研究的重点是简易型的以及线性的交易策略。但是，过度拟合的矫正方法以及数据探测过程当中所生成的偏差，常常会困扰这些具有复杂特质的交易策略。
在均值回归交易策略所相关的系列当中，我们将讨论以多元的统计技术［如扩展版的迪基-富勒检验（Dickey-Fuller检验，即ADF检验）、赫斯特（Hurst）指数、方差比检验、半衰期检验模式等］来检测时间序列的均值回归之属性，以及相关的平稳性；同时，我们还要检测一个由金融工具所构建的投资组合之协整属性［相关检测模式包括协整型ADF检验（即CADF检验）、约翰森（Johansen）检验等］。除了前述这些统计测试模式被机械地应用于时间序列而外，我们还要努力传达一个直观的理解方法，即要认知相关测试的真正用意以及简易数学方程背后的深层含义。
我们将解析一些具有均值回归属性之投资组合所相关的最简单的技术和策略模式［如线性交易模式、布林带线、卡尔曼过滤法则（Kalman filter）等］。另外，我们还要解析在向相关的测试模型和交易策略模型输入相应数据之时，我们应该输入原价，还是价格对数，抑或是价格比率——到底哪种形式是有效的，特别是我们还要说明：多用途的，且与多种交易策略相关的卡尔曼过滤法则对交易者而言，是不是有效的。在本书当中，时间序列与横截面式的（即横向的）均值回归之交易
...
内容简介:
欧内斯特·陈著的《算法交易(制胜策略与原理)》是一本引人入胜、信息量大、覆盖各类交易策略的图书。无论个人投资者，还是机构投资者，都可以借鉴和使用其中的策略。本书中的策略大致可分为均值回归系统和动量系统两大类。书中不仅介绍了如何使用每种类别的交易策略，更解释了各种策略之所以有效的原因。本书始终以简单、线’性的交易策略为重心，因为复杂的交易策略容易受到过度拟合及数据窥探的侵害。数学和软件是算法交易的两条腿。本书用到了一定程度的数学知识，使其对各种金融概念的讨论更加清晰准确。另外，书中还加入了很多使用MATLAB代码编程的说明性示例，这些示例可以在本书的网站上下载。总体而言，本书涉及的主要内容包括：选择正确的自动执行平台及回测平台，以减少或消除算法交易策略中易犯的错误；交易均值回归的投资组合的简单技能(线性、布林带、卡尔曼滤波)以及在这些测试和策略中使用什么数据形式(实际价格、对数价格或是比例)更好；交易股票、ETF、外汇及进行期货跨期套利、跨市套利等所用的均值回归策略；股票及期货的动量的四大推动力，以及可以提取时间序列及横截面动量的策略；基于高频交易、委托单动向、杠杆ETF、新闻事件和情绪的新型动量策略；基于凯利公式的风险及资金管理，加入了作者个人风险管理的经验。
目录:
前言
第1章回测及自动化的执行系统
1.1回测的重要性
1.2回测过程中普遍存在的误区
1.3统计学在回测程序上的应用：假设检验
1.4交易策略于何时无须被回测
1.5回测系统对相应收益率具有预测功能吗
1.6对回测系统以及自动化运行平台的抉择
本章要点
第2章均值回归模式的基本要义
2.1均值回归与相应的平稳性
2.2平稳测试之后的协整
2.3均值回归策略的利弊分析
本章要点
第3章均值回归策略的运行机制
3.1应用价差、价差的对数或相应比率所进行的配对交易
3.2布林带线
3.3相应的头寸增持功能可行吗
3.4动态线性回归相关的卡尔曼过滤法则
3.5卡尔曼过滤法则相关的做市商模型
3.6数据误差的危险性
本章要点
第4章股票与ETF基金的均值回归模式
4.1股票配对交易的难点
4.2ETF基金的配对交易（或三重ETF基金交易）
4.3日间均值回归交易策略：缺口买入模式
4.4ETF基金与成分股之间的套利模式
4.5跨行业的均值回归交易策略：线性多-空模式
本章要点
第5章货币交易与期货交易相关的均值回归的交易策略
5.1交叉货币对交易
5.2货币交易中的展期利息问题
5.3期货之跨期套利的交易
5.4期货之跨市场（区域）套利
本章要点
第6章日间动量型交易策略
6.1时间序列型动量交易策略的检验模式
6.2时间序列的交易策略
相关推荐
— 没有更多了 —
以下为对购买帮助不大的评价